Facebook IPO: как это было

20 комментариев
Facebook IPO: как это было
nasdaqВ конце прошлой недели крупнейшая в мире социальная сеть Facebook провела своё стремительное и грандиозное IPO. Эта интернет-компания была оценена в 104 млрд. долларов с учетом выданных организаторам сделки опционов, а чистая привлеченная сумма составила около 18,4 млрд. долларов (с учетом всех необходимых выплат андеррайтерам IPO). Для несведущих поясню, что Facebook – это не только название китайского ресторана в Нью-Йорке, где основатели Марк Цукерберг и Шон Паркер встретились впервые, но и крупнейшая социальная сеть в мире. Последнее утверждение требует лишь небольшой оговорки: среди 20 крупнейших стран мира Facebook не является национальным лидером лишь в России (где лидирует «ВКонтакте»), а также в Китае (где эта соцсеть просто запрещена).

Всё познается в сравнении

Давайте попытаемся хотя бы примерно представить себе, что такое 104 млрд. долларов. За эту сумму прямо сейчас можно полностью выкупить два крупнейших системных российских банка – «Сбербанк» и ВТБ, ну а на сдачу прикупить еще и МТС со всеми его филиалами, в том числе и в Беларуси. Только вдумайтесь: сейчас за стоимость, эквивалентную IPO Facebook, можно купить сразу двух российских финансовых лидеров – «Лукойл» и «Роснефть», ну или один «Газпром» целиком со всеми его потрохами и дочерними компаниями (извиняюсь за российские примеры – ну нет в нашей синеокой республике хоть каких-то своих адекватных ориентиров для подобных сумм). Оцените масштабы надуваемого пузырька: вся российская высоколиквидная нефтянка с чистыми активами в более 240 млрд. долларов стоит дешевле Facebook’a с активами в 3 млрд., однако! Думаете, только в России с такими деньгами разгуляться можно? Если купить General Motors и Ford, то останутся ещё десятки миллиардов на карманные олигархические расходы: два мировых автогиганта вместе стоят в 2,5 раза дешевле, чем это этот, пусть и достаточно комплексный и сложный, php-скрипт (или hip-hop скрипт, если позволите так выразиться). Это ненормально, когда какой-то скрипт, пусть и невероятно популярный у самых широких масс, стоит дороже, чем McDonalds и Cisco, вместе взятые. Постиндустриальное общество, говорите? А вы слово «кризис» как давно слышали, синхронность этих двух тенденций странной не находите? Давайте посмотрим, что творится сейчас на рынке. К примеру, наши братские российские инвесторы вывалили на рынок 100 млн. «баксов», дабы поучаствовать в IPO и, разумеется, по широкой русской щедроте их покупки прошли возле самой верхней границы в 45 долларов за акцию. Таким образом, их потери только за 1 день составили около 15% (по цене размещения в $38, которую вы, вероятно, слышали из новостей, покупают только большие инвест-банки, крупные дилеры, брокеры и фонды, всем остальным продажи осуществляются исключительно в режиме регулярной торговой сессии, где цена на эти акции существенно завышена). Но даже на таких сверхдорогих условиях никаких легальных способов для России (впрочем, как и для всей Восточной Европы) поучаствовать в этой распродаже века не было – все сделки были осуществлены через подставных лиц на территории США. nasdaq Чтобы показать весь эпический напор майской дури в головах желающих любой ценой урвать эти социальные акции, приведу такой пример: мой любимый брокер ETrade требует иметь на счету как минимум 600 тысяч долларов, в противном случае к акциям Facebook даже близко не подпускает (чтобы отсечь всех мелких и средних клиентов сразу). Несмотря на все эти подпорки и ограничения, желание было настолько огромным, что в первый же день торгов был полностью «съеден» весь резерв акций (green shoe), что даже как-то комично – это как если на источник бесперебойного питания повесить такую нагрузку, что после пропадания электричества он отрубится через пять секунд автономной работы. Торги со скрипом запустились на 46 минут позже объявленного, в это время по CNN в прямом эфире показывали Цукерберга, нервно грызущего ногти в ожидании рассвета. Столь долгая задержка была связана с тем, что трейдеры никак не могли провести постановку заявок на акции соцсети: заявок было так много, что система, включая все резервные мощности, просто не справлялась с нагрузкой. В первый день торгов рынок жестко модерировался маркетмейкером, который не давал цене упасть ниже 38 долларов за акцию, поддерживая цену в жестко заданном диапазоне 45-38 долларов. По мнению многих экспертов, это будет продолжаться примерно 2 недели, а что будет после этого? Купить и быстро перепродать – такова формула, которая реально работает сейчас, а вот что касается второй половины 2012 года, то для акций Facebook у брокеров уже и говорящее название готово – FailBook. И что интересно, такой феноменальный текущий результат получен на фоне конкретного цунами на рынках (вспомнить хотя бы последние гигантские многомиллиардные потери J.P.Morgan, который чуть было не отправился вслед за Lehman Brothers в деривативный рай и последние громкие похождения которого могут спровоцировать введения в США так называемого «правила Волкера» для всех сверхрискованных операций). Несмотря на наблюдавшееся недавно падение и резкий отскок стоимости Apple, органической ликвидности на рынке не прибавилось – за неё идет яростная и беспощадная борьба. Аналитики указывают на то, что в настоящее время «шортами» Apple вплотную занялись очень серьезные пацаны из Morgan Stanley. Задача этих пацанов состоит в том, чтобы любой ценой снизить привлекательность Apple по сравнению с Facebook. Как видим, это им замечательно удалось, что вызвало небольшую панику в стане «яблочников»: «И тут как раз выезжает он, весь такой на белом коне, в эполетах, с золоченой шашечкой...». Команда андеррайтеров Facebook даже провела изящный ложный маневр, известив всех о якобы переносе первичного размещения FB на июнь. Сие известие таки спутало карты всем игрокам, после чего Facebook внезапно вломилась на рынок сразу по максимальной цене, по ходу немножко подмяв своей массой неповоротливое гламурное тельце Apple, не вовремя оказавшееся под ногами социального гиганта. На этом и завершилась «маленькая и победоносная война». При столь мощном перетоке капитала пострадала не одна только Apple: например, Sony при этом движении рынка упала (и не отжалась) до своего 32-летнего минимума и теперь тихо харкает кровью, поскуливая где-то в сторонке.

Снаряд два раза в одну воронку не попадает

Событие такого масштаба, конечно, стоит того, чтобы отметить его как следует в узком семейном кругу. Поэтому на радостях, одновременно с IPO, основатель и генеральный директор компании Facebook Марк Цукерберг решил жениться. 28-летний Марк и 27-летняя Присцилла Чан были связаны узами брака на скромной церемонии в своём доме в Пало-Альто, Калифорния. Интересно, что пара объявила о своём браке заурядным способом – поместив сообщение об этом на Facebook. Похоже, дождавшись IPO, Присцилла Чан осталась удовлетворена размером состояния своего возлюбленного (в момент IPO оно равнялось примерно 30 млрд. долларов), поэтому всё прошло путем, и в надлежащий момент она ответила согласием. Остаётся лишь пожелать молодоженам, чтобы их брак не постигла будущая мрачная участь акций Facebook, которую в один голос предсказывает дружный хор финансовых аналитиков. wedding Ну что же, каждый подготовился к этому важному событию по-своему. Например, легендарный сооснователь Facebook Эдуардо Саверин решил вообще отказаться от американского гражданства накануне первичного размещения акций Facebook. Это поможет 30-летнему бизнесмену избежать повышенных американских налоговых выплат, поскольку отныне он станет вечным резидентом Сингапура. Старая советская шутка про продажу родины в этом контексте начинает играть новыми чудными смыслами – теперь мы все знаем, что не так страшна родина, как её налоговая система, да.

$300 млн. за викенд работы

Некоторые другие люди на нашей прекрасной голубой планете также ждали этот IPO с придыханием, например, художник-граффитист Дэвид Чое. В далеком 2005 году Facebook пригласил этого молодого артиста оформить их первый большой офис в неформальном стиле, и в качестве оплаты ему было предложено взять либо деньги (с которыми у компании тогда было ещё весьма туго), либо акции компании (которые тогда ещё ничего не стоили и которых было… ммм, ну очень много). Причем последний вариант для Facebook был предпочтительным, поэтому оплату в акциях предлагали даже большую, чем сумму в деньгах, чтобы, так сказать, простимулировать художника сделать «экономически правильный выбор». choe Художник оказался четко капиталистически ориентированным, поэтому внял экономическому стимулу: несмотря на то, что он, по его словам, вообще ничего не понимал в акциях, из чистого любопытства он решил все-таки принять этот «оффер». Теперь, после Facebook IPO, этот стенописец вдруг стал обладателем состояния примерно в $300 млн. долларов, и, судя по его первым репликам, он досрочно уходит на пенсию, так как вполне удовлетворен оплатой Facebook за свою былую работенку. graffiti На этих выходных он благополучно сбросил свои акции и со среды отправляется на Гаити, чтобы начать новую славную жизнь. Так на одного Художника в нашем несовершенном и меркантильном мире стало меньше…

Хотите сообщить важную новость?

Пишите в наш Телеграм

Горячие события

GoWayFest 4.0 Online Edition Conference
11 июля — 12 июля

GoWayFest 4.0 Online Edition Conference

Минск

Читайте также

SDK Facebook снова «положил» популярные iOS-приложения
SDK Facebook снова «положил» популярные iOS-приложения

SDK Facebook снова «положил» популярные iOS-приложения

Глобальный рынок ПК окреп несмотря на пандемию
Глобальный рынок ПК окреп несмотря на пандемию

Глобальный рынок ПК окреп несмотря на пандемию

Вышла публичная бета-версия iOS 14
Вышла публичная бета-версия iOS 14

Вышла публичная бета-версия iOS 14

На чём зарабатывают ИТ-гиганты
На чём зарабатывают ИТ-гиганты

На чём зарабатывают ИТ-гиганты

5 комментариев

Обсуждение

0

> Facebook не является национальным лидером лишь в России (где лидирует «ВКонтакте»), а также в Китае (где эта соцсеть просто запрещена).

А так же в Индии (не является особо значимой). А так же в странах Южной Америки.

Anonymous
Anonymous
0

А в РБ??

0

Доля всего населения РБ, включая младенцев, включая 2.5 млн. пенсионеров, включая пусть даже пару сотен тысяч программистов, разъехавшихся по миру - составляет 0.14% населения земного шара. Отняв младенцев и пенсионеров - получаем сотые доли процента. Выделив тех из них, кто зарегистрирован в Facebook - получаем тысячные доли процента. Нужно ли их учитывать и о них говорить? О сферическом белорусском пользователе в Facebook? ;)

1

Статья на финансовую тему в блоге для программистов. Это нормально?

2

Братишка, эта статья от программиста с 12-летним стажем, и она написана им про твою индустрию (извини что так на пальцах совсем изъясняюсь) , самый яркий символ которой может пойти ко дну очень лихо, и те парни, которые сегодня ожесточенно вкачивают БОЛЬШИЕ деньги в IT, могут на момент задуматься - а стоит ли оно того?! И если это случится, то я обещаю тебе, что твой вопрос "а нормально ли это?" - отпадет у тебя сам собой, просто доверься мне, ладно?

-1

Братишка? Моя индустрия? Вы в какой стране живете? В РБ в IT никто не вкладывает. В РФ IT самое отсталое в мире развитых стран.

0

Согласен в последними утверждениями. Так вот РБ живет на хлебные крошки от тех стран, где таки вкладывают, и если там вентили немного прикроют испытав ужас от величины всех этих пузырей - то в РБ не только "не будут вкладывать" и дальше как сейчас, а даже начнут очень лихо "выкладывать" обратно за бугор (простите, если не совсем ясно излагаю).

1

Позволю себе перевести ваш комментарий на другой язык :)

Рынок IT в РБ -- это аутсорс. Это рабы. Для рабов строятся бараки по ул Купревича. Рядом строятся жилые казармы. Потом добавят столовую и соединят все парой туннелей. IT в этой всей инфраструктуре ноль.

Другое дело не рынок, а it отделы крупных продуктовых компаний. Им бояться колебаний рынка нечего. Потому что их доходность не зависит от цен акций силиконовых пузырей.

Anonymous
Anonymous
-1

братуха, выпьем на брудершафт? того самого коньяка, через годик? :)

-1

Вот блин какие тут все позитивные то )))

0

>IT в этой всей инфраструктуре ноль.
аха в социальное торбе их вагон проста :)

0

Акции Facebook упали ниже цены размещения
http://afn.by/news/i/167316
Акции Facebookв первые минуты торгов на Nasdaq 21 мая упали более чем на восемь процентов

0

Совершенно верно, вчера вечером написал, а сегодня уже отчасти устарело - взявшие возле $45 на открытии теряют уже 30% (!) Сами акции падают 15% сегодня на открытии.

Титаник наклонился, крен уже нехилый, но все продолжают верить в лучшее...

0

мне это МММ больше напоминает - все в курсе про исход, но думают что соскочат вовремя :)

1

хм...где ж Вы были, когда Антон предлагал Хенеси VSOP 0.5L за пессимистический прогноз? http://dev.by/blog/56357
Или тоже посчитали, что коньяк беспонтовый и не стали спорить? :)

1

там и так было много желающих поспорить :)

2

Так и вижу толпы "инвесторов", которые теперь ринутся искать 2,5 студента, которые за уикенд заложат фундамент их будущих миллиардов.
Самое время для стартапов )

Anonymous
Anonymous
0

FYI:
Накануне IPO Facebook его андеррайтеры — Morgan Stanley и Goldman Sachs — снизили прогнозы по выручке социальной сети, о чем предупредили во время роуд-шоу только своих крупных клиентов

http://www.vedomosti.ru/tech/news/1774289/priseli_na_dorozhku#ixzz1vfj14CdC

0

Против Facebook подан иск с обвинением в сокрытии информации перед IPO

В США подан коллективный иск против Facebook с обвинением в сокрытии значимой информации перед IPO. К иску, отправленному юридической компанией Glancy Binkow & Goldberg в верховный суд штата Калифорния, могут присоединиться все инвесторы, купившие акции Facebook в период с 18 по 22 мая 2012г. Об этом сообщается в пресс-релизе Glancy Binkow & Goldberg
http://afn.by/news/i/167392

Anonymous
Anonymous
-1

пузырь еще не лопнул, но уже в пути.

Спасибо! 

Получать рассылки dev.by про белорусское ИТ

Что-то пошло не так. Попробуйте позже